过去几年，消费金融行业蓬勃发展，各式各样的借贷平台层出不穷，包括以消费金融公司、小贷公司为代表的持牌机构以及数量庞大的无牌现金贷平台。
但随着监管政策逐步落地，很多无牌或不合规平台的生存空间遭到严重挤压。尤其两高两部在2019年10月21日印发《关于办理非法放贷刑事案件若干问题的意见》（以下简称：《意见》）后，各个平台纷纷调整利率向合规靠拢，但也有无法做到合规的平台暂缓放款，将工作重心向催收回款倾斜。
水莲金条：资金端爆雷，连续推出活动刺激还款
现金贷平台水莲金条的运营公司为智莲（北京）科技有限公司，实控人及法定代表人为现金贷行业老兵宋国涛，该平台一度在市场上非常活跃。
今年上半年，水莲金条被曝光通过向借款人收取推荐服务费的方式扣除砍头息，比例高达本金的20%。取消砍头息后，还款方式改为阶梯式，借款成本却不降反增。
此外，水莲金条联合河北亿丰达担保有限公司将逾期借款人的代偿信息报送至央行征信，然而该担保公司也曾多次被法院强制执行。
转折点出现在今年7月份，嗨钱网的关联公司被警方查封，而P2P平台笑脸金融同时是水莲金条和嗨钱网的资金端。嗨钱网事件也不可避免会对笑脸金融和水莲金条造成负面影响。
有借款人表示，自己在嗨钱网的借款由于平台被查封无法还款，后来收到笑脸金融的催收，而催收原本应该是嗨钱网的工作。
只坚持了几个月，笑脸金融从11月份开始回款异常，并在12月宣布退出P2P业务，还声称会帮助投资人催收。也就是说，笑脸金融逾期彻底公开化，且平台已经停止刚兑，不再为投资人兜底。
有意思的是，官网上之前对平台的介绍为“笑脸金融由阳光保险集团（以下简称：阳光保险）旗下成员企业于2015年7月在深圳前海发起成立”，如今，这个重要背景已被悄然删除，但雁过留痕，当前这段介绍明显缺少一个主体。
（图片来源：笑脸金融官网）
资金端笑脸金融爆雷对水莲金条的影响显而易见，《意见》的出台更是压死平台的最后一根稻草。此后，水莲金条几乎停止放款，将精力放在催收回款上。
我们注意到，11月份至今，水莲金条官方微信公众号推送的6条信息均与借款人还款有关，包括双十一推出的每日前200位还款送50元京东E卡，以及感恩节推出的每日抽取50位用户减免单期利息。
而就在9月份，水莲金条还在以京东E卡作为奖励面向已结清欠款的老用户推出复贷活动。
前后仅仅两个月，活动内容截然相反，说明平台的运营重心已经发生根本性转变。
一方面是因为平台本身存在较为严重的合规问题，并影响到资金端合作；另一方面则是因为监管对高利贷的打击使得越来越多的借款人出现逃废债心理甚至发起维权，让平台不得不在此投入更多精力。
用钱宝：下款困难，给涉嫌欺诈平台导流
用钱宝曾是现金贷行业头部平台，运营公司为北京智融时代信息技术有限公司（以下简称：智融时代），成立于2013年10月，实控人及法定代表人为焦可。
智融时代最早推出的产品是个人贷款推荐网站贷小秘。2015年，其最重要的产品用钱宝正式上线，并在两年内完成三轮融资，总金额高达近7亿元人民币。平台上线三周年之际，宣称完成超过2800万笔信贷交易，一时风光无两。
不过，据借款人反馈，用钱宝的通过率在最近几个月骤降。有借款人表示，自己的第一个网贷平台就是用钱宝，如今已连续两个月多次申请均无法通过。
还有借款人表示，用钱宝已停止放款，资金方都撤了。这里提到的资金方可能是指P2P网贷平台玛瑙湾和铜板街旗下的铜子儿。
玛瑙湾在12月8日公告表示退出网贷业务，并暂停回款，将在一个月内公布兑付方案。
从公告不难看出，玛瑙湾当前逾期问题比较严重，而平台在12月16日公布的第一批逾期借款人就超过300人。
官网信批显示，截至2019年12月18日，玛瑙湾累计交易金额达418亿元，借贷余额近26亿元。平台募资能力很强，不排除给用钱宝提供了不小的资金支持。
值得一提的是，玛瑙湾在12月16日公布问题答疑时提到，行业原因导致借款人恶意逃废债情况增加，逾期率上升，这与我们针对水莲金条的分析如出一辙。
（图片来源：玛瑙湾官网）
除了玛瑙湾，用钱宝另一合作过的资金方铜板街旗下网贷平台铜子儿也在12月初公告清盘，平台借贷余额高达41亿元以上。
据了解，铜板街给出多个兑付方案，并以短信的形式号召大家投票选择，但很多老投资人对平台收割历史收益的行为很不满意，并拒绝投票。
面对资金端受限以及大环境影响，用钱宝已降低了审核通过率，不过平台还在努力通过其他方式创收，只是手段令人大开眼界。
针对未通过审核的客户，用钱宝会提供贷超服务。然而有用户反馈，其最近推荐的5个平台中有3个都存在套路，包括熊猫账本、趣钱花、77信用。
这几个平台不约而同地向用户收取所谓的服务费，并承诺无放款就退款，然而退款却设置各种障碍。
（图注：用钱宝App导流的3个平台被投诉）
类似套路似曾相识，我们之前写过的上海造艺网络技术有限公司以放贷名义恶意扣款更具有代表性。
除了贷超这种常规业务，用钱宝还开创了一个很大胆的业务模式——为涉嫌诈骗赌博产品导流。
用钱宝App首页有一个“红包提现”入口，可以跳转到多个抽奖页面，页面非常花哨，但奖品几乎一模一样，且有的奖品涉嫌诈骗。
我们反复测试后发现，奖品大致有赵丽颖教网赚、赌博App体验金、128G内存手机仅售698元、茅台镇酒、情侣豪华饰品、以及24国购物折扣卡等。
比如有一个奖品直接跳转到浏览器下载赌博App知否棋牌，里面都是以人民币为筹码的棋牌游戏，系统给了几块钱金币作为初始资金，但很快就会输光，然后提示用户充值才能继续，支持支付宝和银行卡等充值方式。
有网友在今年8月24日发帖投诉，自己在知否棋牌输了80000多元后又赢了38000元钱，但却无法提现。
根据相关法律法规，知否棋牌在计算机网络上建立赌博网站已经涉嫌犯罪。《最高人民法院最高人民检察院关于办理赌博刑事案件具体应用法律若干问题的解释》还提到，明知他人实施赌博犯罪活动，而为其提供资金、计算机网络、通讯、费用结算等直接帮助的，以赌博罪的共犯论处。
用钱宝的推广导流行为可能已经涉嫌违法。
另一个奖品茅台镇酒则是一些“碰瓷”茅台酒的小酒厂以做推广赠送的名义诱骗用户下单，获取用户信息后，商家会电话通知用户收货时给快递支付高额费用。类似骗局曾比较常见，实际上商品本身的价值极低。
赵丽颖教你赚钱更加离谱，这种低端骗局曾经在微信群和朋友圈比较常见。但这里只要跳转到此页面，就无法返回到用钱宝App，必须强制关闭后重启App。
现金贷平台做这种特别的业务令人“耳目一新”，用钱宝也确实有足够的流量支持，其多年的行业经验积累了数千万注册用户。
但作为行业曾经的头部玩家，累计获得6轮融资且曾计划赴美上市的用钱宝如此创收实在有失身份。
以上两家平台只是当前现金贷行业的一个缩影，在强监管下，不少平台会像水莲金条一样专注于催收，也有一些像用钱宝这样开辟“副业”。
但相信随着监管不断加码，行业还会继续洗牌，市场也会更加规范。而大浪淘沙后，留下来的才是群众需要的吧。
（责任编辑：蒋柠潞）
